低軌道（LEO）衛星は、通信、地球観測、ナビゲーション、リモートセンシングなどのさまざまな産業に不可欠な存在となっています。推進システムは、これらの衛星の性能、効率、および運用能力を決定する上で重要な役割を果たします。

• 液体推進システムはLEO衛星市場で広く使用されており、高い推力と比衝動能力を提供。これらのシステムは通常、ニトロジェンテトロキシドのような酸化剤と組み合わせたヒドラジンなどの液体燃料を使用します。液体推進は、正確な軌道操作、静止転送軌道（GTO）挿入、ミッションの柔軟性を可能にします。複雑な軌道調整、特定の軌道へのペイロードの配送、そして衛星の廃止を必要とするLEO衛星ミッションは、液体推進システムに依存しています。


• 電気推進は、その燃料効率と長期ミッション寿命により、LEO衛星市場で重要な注目を集めています。電気推進システムは、イオンおよびホール効果推進器を含み、電場を利用してイオンを加速し、推力を生成します。電気推進は、SpaceXのStarlinkやOneWebなどの企業によって実証されたように、大規模なLEO衛星コンステレーションの展開を可能にします。これらのシステムは、正確な姿勢保持操作と長期間にわたる軌道調整を必要とするアプリケーションに特に適しています。


• ガス推進システム、冷却ガスおよび温暖ガススラスタを含む、はLEO衛星市場で広く使用されています。これらのシステムは、窒素やキセノンなどの圧縮ガスを利用して推力を生成します。急速な軌道変更や頻繁な再配置が必要なLEO衛星ミッションは、より高い推力能力のためにしばしばガス推進システムに依存します。

リオ衛星市場は今後数年間で大きく成長することが期待されています。これは、高速インターネット、通信サービス、及びさまざまな業界におけるデータ転送に対する需要の増加によるものです。この市場は、北米、ヨーロッパ、及びアジア太平洋の地域別に市場シェアと収益生成の観点から分析することができます。
2017年から2022年の間に、さまざまなオペレーターによって4100機以上の衛星が製造され、LEOに打ち上げられました。
北米は、ボーイング社、ロッキード・マーチン、ノースロップ・グラマンなどの多数の主要市場プレイヤーが存在するため、世界のLEO衛星市場を支配すると期待されています。アメリカ政府も高度な衛星技術の開発に多くの投資を行っており、これが北米の市場成長を促進すると見込まれています。2017年から2022年の間、地域は製造され、LEOに打ち上げられた衛星の総数の72%を占めました。
LEO衛星市場は、高速インターネットおよび通信サービスの需要増加により大幅に成長することが期待されています。ヨーロッパ宇宙機関（ESA）は、先進的な衛星技術の開発に多額の投資を行っており、これが市場の成長を促進すると予想されています。2017年から2022年の間に、この地域はLEOに製造および打ち上げられた衛星の総数の12%を占めていました。
アジア太平洋地域は、中国、インド、日本などの国々での衛星ベースの通信サービスに対する需要の増加により、LEO衛星市場での著しい成長が期待されています。2017年から2022年の間に、アジア太平洋地域はLEOに製造され、打ち上げられた衛星全体の9%を占めました。

衛星ミッションの成功は、飛行前にその質量特性を正確に測定し、質量特性を厳密な範囲内に持ってくるために衛星のバランスを適切に取ることに大きく依存しています。質量特性を適切に制御できなかった場合、衛星は打ち上げ後に翻転してしまったり、正しい方向に向けるためにスラスタの容量をすぐに使い果たしてしまったりする可能性があります。衛星が地球を周回する際、ソーラーパネルは常に太陽を指し続けなければなりません。

• 低軌道衛星は地球から160 kmから2000 kmの範囲で軌道を周回し、完全な軌道を1.5時間かけて周回し、地球の表面の一部しかカバーしません。衛星の質量は、衛星の打ち上げに大きな影響を与えます。これは、衛星が重いほど、宇宙に打ち上げるために必要な燃料とエネルギーが多くなるからです。衛星を打ち上げるには、通常約28,000 kmの速度まで加速する必要があります。この速度を達成するために必要なエネルギー量は、衛星の質量に比例しています。


• その結果、重い衛星はそれを宇宙に打ち上げるためにより大きなロケットと追加の燃料を必要とします。これにより、打ち上げのコストが増加し、使用できる打ち上げ機の種類を制限する可能性もあります。質量に応じた主要な分類には、1,000 kg以上の大衛星が含まれます。2017年から2022年の間に、LEO軌道で65以上の大衛星が打ち上げられました。中型衛星は質量が500 kgから1,000 kgのものであり、250以上の中型衛星が打ち上げられました。打ち上げ質量が500 kg未満の衛星は小型衛星です。LEO軌道には4,000以上の小型衛星があります。

• 低軌道（LEO）は、地球の表面に比較的近い軌道です。LEOは通常1000 km未満の高度ですが、地球から160 kmの高さまで可能です。LEO衛星は、通信、軍事偵察、その他のイメージングアプリケーションで広く使用されています。通信衛星は、LEOへの信号伝送時間が短いという利点があります。この伝播遅延の短縮により、レイテンシが低くなります。


• 宇宙に送られる衛星のほとんどはLEO（低軌道）コンステレーションにあります。主要なLEO衛星コンステレーションの一つは、衛星通信プロバイダーのイリジウムが所有しています。LEO軌道における競争は激しく、アマゾンが所有するクーパ―システムのような企業が、OneWebのStarlinkのような企業と競争して宇宙からのブロードバンド接続を提供しようとしています。連邦通信委員会の承認を受けた後、同社は2023年に初の衛星を打ち上げる計画です。


• アジア太平洋地域における宇宙関連活動の増加を考慮して、衛星メーカーは衛星生産能力を強化しています。 robustな宇宙インフラを持つアジア太平洋諸国には、中国、インド、日本、韓国があります。 中国国家宇宙局は、2021年から2025年までの宇宙探査の優先事項を発表し、国の民間宇宙インフラ施設の強化を含めています。この計画の一環として、中国政府は中国衛星網グループ有限公司を設立し、衛星インターネットのための13,000衛星のコンステレーションを開発しています。全体として、LEO衛星に対するR&D支出のトレンドは増加しており、これは革新と政府の資金提供によって推進されています。この投資は、LEO衛星の性能と能力を向上させる新技術の開発につながると期待されています。

• 1 エグゼクティブサマリー・主要な考察

• 2 レポート・オファー

• 3 イントロダクション

  • 3.1 調査の前提・定義

  • 3.2 本調査の範囲

  • 3.3 調査手法

• 4 主要な産業動向

  • 4.1 衛星質量

  • 4.2 宇宙開発計画への支出

  • 4.3 規制フレームワーク

    • 4.3.1 グローバル

    • 4.3.2 オーストラリア

    • 4.3.3 ブラジル

    • 4.3.4 カナダ

    • 4.3.5 中国

    • 4.3.6 フランス

    • 4.3.7 ドイツ

    • 4.3.8 インド

    • 4.3.9 イラン

    • 4.3.10 日本

    • 4.3.11 ニュージーランド

    • 4.3.12 ロシア

    • 4.3.13 シンガポール

    • 4.3.14 韓国

    • 4.3.15 アラブ首長国連邦

    • 4.3.16 英国

    • 4.3.17 米国

  • 4.4 バリューチェーン・流通チャネル分析

• 5 市場セグメント（金額ベース市場規模、2029年までの予測、成長見通し分析を含む）

  • 5.1 アプリケーション

    • 5.1.1 コミュニケーション

    • 5.1.2 地球観測

    • 5.1.3 ナビゲーション

    • 5.1.4 宇宙観測

    • 5.1.5 その他

  • 5.2 衛星質量

    • 5.2.1 10-100キロ

    • 5.2.2 100-500 kg

    • 5.2.3 500-1000kg

    • 5.2.4 10キロ以下

    • 5.2.5 1000kg以上

  • 5.3 エンドユーザー

    • 5.3.1 商業用

    • 5.3.2 軍事・政府

    • 5.3.3 その他

  • 5.4 推進技術

    • 5.4.1 電気

    • 5.4.2 ガス・ベース

    • 5.4.3 液体燃料

  • 5.5 地域

    • 5.5.1 アジア太平洋

    • 5.5.2 ヨーロッパ

    • 5.5.3 北米

    • 5.5.4 その他の地域

• 6 競合情勢

  • 6.1 Key Strategic Moves

  • 6.2 市場シェア分析

  • 6.3 Company Landscape

  • 6.4 企業プロフィール（グローバルレベルの概要、市場レベルの概要、主要事業セグメント、財務、従業員数、主要情報、市場ランク、市場シェア、製品・サービス、最近の動向分析を含む）

    • 6.4.1 Airbus SE

    • 6.4.2 Astrocast

    • 6.4.3 China Aerospace Science and Technology Corporation (CASC)

    • 6.4.4 German Orbital Systems

    • 6.4.5 GomSpaceApS

    • 6.4.6 Lockheed Martin Corporation

    • 6.4.7 Nano Avionics

    • 6.4.8 Planet Labs Inc

    • 6.4.9 ROSCOSMOS

    • 6.4.10 Space Exploration Technologies Corp

    • 6.4.11 SpaceQuest Ltd

    • 6.4.12 Surrey Satellite Technology Ltd

• 7 衛星CEOのための主要な戦略的質問

• 8 付録

  • 8.1 グローバルの概要

    • 8.1.1 概要

    • 8.1.2 ポーターのファイブフォースフレームワーク

    • 8.1.3 グローバルバリューチェーン分析

    • 8.1.4 マーケットダイナミクス（DRO）

  • 8.2 ソースとリファレンス

  • 8.3 図表のリスト

  • 8.4 プライマリー考察

  • 8.5 データパック

  • 8.6 用語集

The LEO Satellite Market size is estimated at USD 176.98 billion in 2024, and is expected to reach USD 284.39 billion by 2029, growing at a CAGR of 9.95% during the forecast period (2024-2029).

Liquid fuel propulsion system occupies majority of the market share

• Low Earth orbit (LEO) satellites have become integral to various industries, including telecommunications, Earth observation, navigation, and remote sensing. The propulsion system plays a crucial role in determining the performance, efficiency, and operational capabilities of these satellites.
• Liquid propulsion systems have been widely used in the LEO satellite market, offering high thrust and specific impulse capabilities. These systems typically use liquid fuels, such as hydrazine, combined with oxidizers like nitrogen tetroxide. Liquid propulsion enables precise orbital maneuvers, geostationary transfer orbit (GTO) insertion, and mission flexibility. LEO satellite missions requiring complex orbital adjustments, payload delivery to specific orbits, and satellite decommissioning rely on liquid propulsion systems.
• Electric propulsion has gained significant traction in the LEO satellite market due to its fuel efficiency and extended mission lifetimes. Electric propulsion systems, including ions and Hall-effect thrusters, utilize electric fields to accelerate ions and generate thrust. Electric propulsion enables the deployment of large-scale LEO satellite constellations, as demonstrated by companies like SpaceX's Starlink and OneWeb. These systems are particularly suitable for applications that require precise station-keeping maneuvers and orbital adjustments over extended periods.
• Gas-based propulsion systems, including cold gas and warm gas thrusters, are extensively used in the LEO satellite market. These systems utilize compressed gases, such as nitrogen or xenon, to generate thrust. LEO satellite missions that require rapid orbital changes or frequent repositioning often rely on gas-based propulsion systems due to their higher thrust capabilities.

North America is driving the market demand with a market share of 85.4% in 2029

• The global LEO satellite market is expected to grow significantly in the coming years, driven by increasing demand for high-speed internet, communication services, and data transfer across different industries. The market can be analyzed with respect to North America, Europe, and Asia-Pacific as to market share and revenue generation.
• During 2017-2022, more than 4100 satellites were manufactured and launched by various operators in this segment into LEO.
• North America is expected to dominate the global LEO satellite market due to the presence of several leading market players, such as The Boeing Company, Lockheed Martin, and Northrop Grumman. The US government has also been investing heavily in the development of advanced satellite technology, which is expected to drive the growth of the market in North America. During 2017-2022*, the region accounted for 72% of the total satellites manufactured and launched into LEO.
• The LEO satellite market is expected to grow significantly due to the increasing demand for high-speed internet and communication services in Europe. The European Space Agency (ESA) has been investing heavily in the development of advanced satellite technology, which is expected to drive the growth of the market. During 2017-2022, the region accounted for 12% of the total satellites manufactured and launched into LEO.
• Asia-Pacific is expected to witness significant growth in the LEO satellite market due to the increasing demand for satellite-based communication services in countries such as China, India, and Japan. During 2017-2022, Asia-Pacific accounted for 9% of the total satellites manufactured and launched into LEO.

Global LEO Satellite Market Trends

The trend of for better fuel and operational efficiency is expected to positively impact the market

• The success of a satellite mission is highly dependent on the accuracy of measuring its mass properties before the flight and the proper ballasting of the satellite to bring the mass properties within tight limits. Failure to properly control mass properties can result in the satellite tumbling end over end after launch or quickly using up its thruster capacity in an attempt to point in the correct direction. Solar panels must continue to point toward the sun as the satellite orbits the Earth.
• Low earth orbit satellites orbit from 160 to 2000 km above the Earth, take approximately 1.5 hours for a full orbit, and only cover a portion of the Earth’s surface. The mass of a satellite has a significant impact on the launch of the satellite. This is because the heavier the satellite, the more fuel and energy are required to launch it into space. Launching a satellite involves accelerating it to a very high speed, typically around 28,000 km per hour, to place it in orbit around the Earth. The amount of energy required to achieve this speed is proportional to the mass of the satellite.
• As a result, a heavier satellite requires a larger rocket and more fuel to launch it into space. This, in turn, increases the cost of the launch and can also limit the types of launch vehicles that can be used. The major classification types according to mass are large satellites that are more than 1,000 kg. During 2017-2022, 65+ large satellites were launched in the LEO orbit. A medium-sized satellite has a mass of 500 and 1000 kg, and 250+ medium-sized satellites were launched. Satellites with a launch mass of less than 500 kg are small satellites. There are 4000+ small satellites in the LEO orbit.

Growing demand for earth observation, imaging, and connectivity services is expected to surge the research and development expenditure in LEO satellites category

• Low Earth orbit (LEO) is an orbit relatively closer to the surface of the Earth. LEO is usually below 1000 km altitude but can be as high as 160 km above Earth. LEO satellites are widely used for communications, military reconnaissance, and other imaging applications. Communications satellites have the advantage of short signal runtimes to LEO. This reduction in propagation delay results in lower latency.
• Most satellites sent into space are in the LEO constellation. One of the major LEO satellite constellations is owned by satellite communications provider Iridium. The competitive rivalry in the LEO orbit globally is high as companies such as Amazon-owned Kuiper Systems want to compete with companies like OneWeb's Starlink to provide broadband connectivity from space. After Federal Communications Commission approval, the company plans to launch its first satellite to be launched in 2023.
• Considering the increase in space-related activities in the Asia-Pacific region, satellite manufacturers are enhancing their satellite production capabilities. The prominent Asia-Pacific countries with robust space infrastructure are China, India, Japan, and South Korea. China National Space Administration announced space exploration priorities for 2021–2025, including enhancing national civil space infrastructure facilities. As a part of this plan, the Chinese government established China Satellite Network Group Co. Ltd to develop a 13,000-satellite constellation for satellite internet. Overall, the trend in R&D expenditure on LEO satellites is an increase, driven by the need for innovation and government funding. This investment is expected to lead to the development of new technologies that will improve the performance and capabilities of LEO satellites.

LEO Satellite Industry Overview

The LEO Satellite Market is fairly consolidated, with the top five companies occupying 95.84%. The major players in this market are Airbus SE, China Aerospace Science and Technology Corporation (CASC), Lockheed Martin Corporation, ROSCOSMOS and Space Exploration Technologies Corp. (sorted alphabetically).

Additional Benefits:

• The market estimate (ME) sheet in Excel format
• 3 months of analyst support

• 1 EXECUTIVE SUMMARY & KEY FINDINGS

• 2 REPORT OFFERS

• 3 INTRODUCTION

  • 3.1 Study Assumptions & Market Definition

  • 3.2 Scope of the Study

  • 3.3 Research Methodology

• 4 KEY INDUSTRY TRENDS

  • 4.1 Satellite Mass

  • 4.2 Spending On Space Programs

  • 4.3 Regulatory Framework

    • 4.3.1 Global

    • 4.3.2 Australia

    • 4.3.3 Brazil

    • 4.3.4 Canada

    • 4.3.5 China

    • 4.3.6 France

    • 4.3.7 Germany

    • 4.3.8 India

    • 4.3.9 Iran

    • 4.3.10 Japan

    • 4.3.11 New Zealand

    • 4.3.12 Russia

    • 4.3.13 Singapore

    • 4.3.14 South Korea

    • 4.3.15 United Arab Emirates

    • 4.3.16 United Kingdom

    • 4.3.17 United States

  • 4.4 Value Chain & Distribution Channel Analysis

• 5 MARKET SEGMENTATION (includes market size in Value in USD, Forecasts up to 2029 and analysis of growth prospects)

  • 5.1 Application

    • 5.1.1 Communication

    • 5.1.2 Earth Observation

    • 5.1.3 Navigation

    • 5.1.4 Space Observation

    • 5.1.5 Others

  • 5.2 Satellite Mass

    • 5.2.1 10-100kg

    • 5.2.2 100-500kg

    • 5.2.3 500-1000kg

    • 5.2.4 Below 10 Kg

    • 5.2.5 above 1000kg

  • 5.3 End User

    • 5.3.1 Commercial

    • 5.3.2 Military & Government

    • 5.3.3 Other

  • 5.4 Propulsion Tech

    • 5.4.1 Electric

    • 5.4.2 Gas based

    • 5.4.3 Liquid Fuel

  • 5.5 Region

    • 5.5.1 Asia-Pacific

    • 5.5.2 Europe

    • 5.5.3 North America

    • 5.5.4 Rest of World

• 6 COMPETITIVE LANDSCAPE

  • 6.1 Key Strategic Moves

  • 6.2 Market Share Analysis

  • 6.3 Company Landscape

  • 6.4 Company Profiles (includes Global Level Overview, Market Level Overview, Core Business Segments, Financials, Headcount, Key Information, Market Rank, Market Share, Products and Services, and Analysis of Recent Developments)

    • 6.4.1 Airbus SE

    • 6.4.2 Astrocast

    • 6.4.3 China Aerospace Science and Technology Corporation (CASC)

    • 6.4.4 German Orbital Systems

    • 6.4.5 GomSpaceApS

    • 6.4.6 Lockheed Martin Corporation

    • 6.4.7 Nano Avionics

    • 6.4.8 Planet Labs Inc

    • 6.4.9 ROSCOSMOS

    • 6.4.10 Space Exploration Technologies Corp

    • 6.4.11 SpaceQuest Ltd

    • 6.4.12 Surrey Satellite Technology Ltd

• 7 KEY STRATEGIC QUESTIONS FOR SATELLITE CEOS

• 8 APPENDIX

  • 8.1 Global Overview

    • 8.1.1 Overview

    • 8.1.2 Porter's Five Forces Framework

    • 8.1.3 Global Value Chain Analysis

    • 8.1.4 Market Dynamics (DROs)

  • 8.2 Sources & References

  • 8.3 List of Tables & Figures

  • 8.4 Primary Insights

  • 8.5 Data Pack

  • 8.6 Glossary of Terms