重要なハイライト

• 調査対象市場を推進する主な要因は、地域の建設業の成長です。さらに、プラスチック業界における二酸化チタンの需要の増加が、市場の成長を加速させると予想されています。


• 一方で、二酸化チタンの毒性や厳しい環境政策が市場の成長を妨げると予想されています。それでも、化粧品や建設業界における二酸化チタンの超微細粒子の使用の増加は、今後の機会として機能すると期待されています。ドイツはヨーロッパの二酸化チタン市場で主導的な地位を占めており、今後数年でもその地位を維持すると予想されています。

• 二酸化チタンは、塗料やコーティングにおいて高い白色度と高い隠蔽力を実現するための効果的な白色顔料です。塗料に使用すると最適な白色度と不透明性を提供し、強い隠蔽力を発揮して基材をマスクまたは隠すことができます。

今日、二酸化チタン顔料は塗料業界で白さと不透明度を達成するために最も重要な成分です。これは、優れた屈折率と可視光を透過する能力によるものです。二酸化チタンは、特に球状の形状や適切な粒子サイズ、さまざまな後処理の選択肢が利用できることから魅力的です。

• ヨーロッパには、多くの大手塗料産業があり、特に4つの主要な本土経済国、ドイツ、フランス、イタリア、スペインに存在します。ドイツは、この地域で塗料やコーティングの主要な生産国の一つであり、約300の塗料および印刷インクのメーカーがあり、その中には多くの中小企業が含まれています。ドイツ連邦統計局によると、同国の塗料、ニス、同様のコーティング、印刷インク、マスチックの製造業の収益は、2024年までに約129.4億米ドルに達する見込みです。

イタリアは、OECD（I.Stat）によると、約766社が塗料、ニス、類似のコーティング、印刷インク、マスティックスの製造に従事している、ヨーロッパで三番目に大きな塗料およびコーティング市場です。イタリアの主要な塗料メーカーには、IVM Chemicals、Impa SPA、Colorificio MPICA Group - division iCO Italian Coatings、Metropolis by Ivas、Novacolor Srlが含まれます。
2022年7月時点で、アクゾノーベルはフランスの2つの施設での生産を増加させ、改善するために2000万ユーロ（2300万ドル）の投資を発表しました。具体的には、1500万ユーロ（1740万ドル）がパミエの航空宇宙コーティング施設に投資されます。

• さらに、地域内での自動車および建設活動の増加に伴い、塗料およびコーティングの需要が高まっています。国際自動車製造業者機構（OICA）によると、2022年のヨーロッパにおける車両生産は1620万台に達しました。

したがって、これらの要因により、塗料およびコーティング部門がヨーロッパの二酸化チタン市場を支配すると予想されています。

• ヨーロッパでは、ドイツが二酸化チタン市場を支配しています。化粧品、塗料、コーティング、紙などの産業での生産が増加しており、予測期間中に二酸化チタンの消費が著しく増加すると予想されています。

ドイツは、世界中で最大の塗料とコーティングの製造国の一つです。この国には、BASF SE、ダウ、ベッカーズグループ、ブリルックス、アルタナケミー、メッフェルト、マンキヴィッツなどの主要な塗料メーカーがあり、二酸化チタンの需要の増加が予測されています。

• さらに、ドイツにおける建設および自動車産業からの塗料およびコーティングの需要の高まりが、二酸化チタン市場を押し上げています。ドイツはヨーロッパで最大の建設業界を有しており、主に新しい住宅建設活動の増加により、緩やかな成長を遂げています。予測期間中の非住宅および商業ビルにおける重要な成長の期待は、低金利、上昇する実質可処分所得、および欧州連合とドイツ政府からの大規模な投資によって後押しされています。


• OICAは、2022年に同国の車両生産が367万台に急増し、2021年から11%の増加を記録したと報告しています。ドイツ化粧品、トイレタリー、香水、および洗剤協会（IKW）のデータによると、2022年におけるドイツの化粧品、洗剤、その他のケアおよびクリーニング製品の総販売額は301億ユーロ（350億米ドル）に達し、前年同期比で7.9%増加しました。輸出販売も堅調な成長を見せ、2022年には106億ユーロ（123.2億米ドル）に達し、15.6%の増加となりました。

その上、ドイツの消費者は2022年にさまざまなボディケアおよび化粧品に合計143億ユーロ（166.2億米ドル）を支出し、前年比5.4%の増加を記録しました。化粧品の需要が高まる中、IKWは2023年の売上収益が2.5%増加すると予測しています。
さらに、2022年には、ドイツのパルプ、紙、板紙工場の生産と納品が6％以上減少し、2160万トンに達しました。これは、ドイツの製紙工場協会であるDie Papierindustrieによるものです。
したがって、国内のエンドユーザー産業が急成長しているため、ドイツは予測期間中に二酸化チタン市場を支配する体制にあります。

ヨーロッパの二酸化チタン産業概要

• 1 イントロダクション

  • 1.1 調査の前提

  • 1.2 本調査の範囲

• 2 調査手法

• 3 エグゼクティブサマリー

• 4 市場ダイナミクス

  • 4.1 促進要因

    • 4.1.1 成長する建設業

    • 4.1.2 プラスチック産業における二酸化チタンの需要増加

    • 4.1.3 その他促進要因

  • 4.2 抑制要因

    • 4.2.1 二酸化チタンの毒性と厳しい環境政策

    • 4.2.2 二酸化チタン価格の変動

  • 4.3 業界バリューチェーン分析

  • 4.4 ポーターのファイブフォース分析

    • 4.4.1 新規参入の脅威

    • 4.4.2 買い手の交渉力

    • 4.4.3 サプライヤーの交渉力

    • 4.4.4 代替品の脅威

    • 4.4.5 競争の激しさ

• 5 市場セグメンテーション（市場規模別、数量）

  • 5.1 グレード

    • 5.1.1 ルチル

    • 5.1.2 アナターゼ

  • 5.2 アプリケーション

    • 5.2.1 塗料・コーティング

    • 5.2.2 プラスチック

    • 5.2.3 パルプ・紙

    • 5.2.4 化粧品

    • 5.2.5 その他の用途（医薬品、繊維製品、食品着色料など）

  • 5.3 地域別

    • 5.3.1 ドイツ

    • 5.3.2 英国

    • 5.3.3 イタリア

    • 5.3.4 フランス

    • 5.3.5 スペイン

    • 5.3.6 北欧諸国

    • 5.3.7 その他のヨーロッパ

• 6 競合情勢

  • 6.1 M&A、ジョイントベンチャー、協業や合意事項

  • 6.2 Market Share (%)**/Ranking Analysis

  • 6.3 主要企業の戦略

  • 6.4 企業プロファイル

    • 6.4.1 Cinkarna Celje d.d

    • 6.4.2 Evonik Industries AG

    • 6.4.3 Grupa Azoty

    • 6.4.4 ILUKA RESOURCES LIMITED

    • 6.4.5 INEOS

    • 6.4.6 Kronos Worldwide, Inc

    • 6.4.7 LB Group

    • 6.4.8 The Chemours Company

    • 6.4.9 Tronox Holdings plc

    • 6.4.10 Venator Materials PLC

• 7 市場機会と今後の動向

  • 7.1 化粧品と建設産業における二酸化チタン超微粒子の使用増加

  • 7.2 その他市場機会

The Europe Titanium Dioxide Market size is estimated at 2.27 Million tons in 2024, and is expected to reach 2.68 Million tons by 2029, growing at a CAGR of 3.32% during the forecast period (2024-2029).

The COVID-19 pandemic majorly affected countries across Europe, resulting in severe lockdowns, confining millions of people in their homes, and shutting down businesses, production, and manufacturing facilities, resulting in no economic activity. However, the market retained its growth trajectory in 2022.

Key Highlights

• The major factor driving the studied market is the growing construction industry in the region. Moreover, increasing demand for titanium dioxide in the plastics industry is expected to fuel the growth of the market.
• On the flip side, toxicity and stringent environmental policies of titanium dioxide are expected to hinder the growth of the market. Nevertheless, the increased use of ultrafine particles of titanium dioxide in cosmetics and construction industries is expected to act as an opportunity in the future. Germany dominated the European titanium dioxide market and is expected to continue doing so in the coming years.

Europe Titanium Dioxide Market Trends

Paints and Coatings to Dominate the Market

• Titanium dioxide is an effective white pigment for achieving high whiteness and high hiding power in paints and coatings. It delivers optimal whiteness and opacity when used in paints and offers strong hiding power, allowing it to mask or hide the substrate beneath.
• Today, titanium dioxide pigment is the most essential ingredient used for achieving whiteness and opacity in the paint industry. This is due to its high refractive index and its ability to transmit visible light. Titanium dioxide is particularly appealing due to its spherical shape, appropriate particle size, and the availability of various post-treatment alternatives."
• Europe is home to many large paint industries, notably in the four largest mainland economies: Germany, France, Italy, and Spain. Germany, among the leading producers of paints and coatings in the region, hosts approximately 300 paints and printing ink manufacturers, including many small- and medium-sized companies. According to Statistisches Bundesamt, the country's industry revenue for manufacturing paints, varnishes, similar coatings, printing ink, and mastics is projected to reach around USD 12.94 billion by 2024.
• Italy is the third-largest paint and coatings market in Europe, with around 766 companies engaged in manufacturing paints, varnishes, similar coatings, printing ink, and mastics, according to the OECD (I.Stat). Some major paint manufacturers in Italy include IVM Chemicals, Impa SPA, Colorificio MPICA Group - division iCO Italian Coatings, Metropolis by Ivas, and Novacolor Srl.
• As of July 2022, AkzoNobel announced a EUR 20 million (USD 23 million) investment to increase and improve production at its two sites in France. Specifically, EUR 15 million (USD 17.4 million) will be invested in the company's aerospace coating facility in Pamiers.
• Additionally, the demand for paints and coatings is rising due to increased automotive and construction activities in the region. According to the International Organization of Motor Vehicle Manufacturers (OICA), vehicle production in Europe reached 16.2 million units in 2022.
• Hence, due to these factors, the paints and coatings sector is expected to dominate the European titanium dioxide market.

Germany to Dominate the Market

• In Europe, Germany dominates the titanium dioxide market. With rising production in industries such as cosmetics, paints and coatings, and paper, the consumption of titanium dioxide is projected to noticeably increase during the forecast period.
• Germany stands as one of the largest manufacturers of paints and coatings globally. The country hosts leading paint manufacturers, including BASF SE, Dow, Beckers Group, Brillux, Altana Chemie, Meffert, and Mankiewicz, which anticipates a surge in the demand for titanium dioxide.
• Moreover, the escalating demand for paints and coatings from the construction and automotive industries within Germany propels the titanium dioxide market. Germany boasts the largest construction industry in Europe, experiencing gradual growth, primarily fueled by increased new residential construction activities. Expectations of significant growth in non-residential and commercial buildings during the forecast period are buoyed by lower interest rates, rising real disposable incomes, and substantial investments from both the European Union and the German government.
• OICA reports that vehicle production in the country surged to 3.67 million units in 2022, marking an 11% increase from 2021. According to data from the German Cosmetic, Toiletry, Perfumery, and Detergent Association (IKW), the total sales value of cosmetic products, detergents, and other care and cleaning products in Germany reached EUR 30.1 billion (USD 35 billion) in 2022, growing by 7.9% year-on-year. Export sales also witnessed robust growth, reaching EUR 10.6 billion (USD 12.32 billion) in 2022, marking a 15.6% increase.
• Moreover, German shoppers spent a total of EUR 14.3 billion (USD 16.62 billion) on various body care and cosmetics products in 2022, marking a yearly increase of 5.4%. With the growing demand for cosmetic products, IKW forecasts a 2.5% growth in sales revenue for 2023.
• Additionally, in 2022, production and deliveries from German pulp, paper, and board mills dropped by over 6% to 21.6 million tons, according to Die Papierindustrie, the association of German paper mills.
• Therefore, given the rapidly growing end-user industries in the country, Germany is poised to dominate the titanium dioxide market throughout the forecast period.

Europe Titanium Dioxide Industry Overview

The European titanium dioxide market is consolidated in nature. Some of the major players (not in any particular order) include The Chemours Company, Venator Materials PLC, Kronos Worldwide, Inc., INEOS, and Cinkarna Celje d.d., among others.

Additional Benefits:

• The market estimate (ME) sheet in Excel format
• 3 months of analyst support

• 1 INTRODUCTION

  • 1.1 Study Assumptions

  • 1.2 Scope of the Study

• 2 RESEARCH METHODOLOGY

• 3 EXECUTIVE SUMMARY

• 4 MARKET DYNAMICS

  • 4.1 Drivers

    • 4.1.1 Growing Construction Industry

    • 4.1.2 Increasing Demand for Titanium Dioxide in the Plastics Industry

    • 4.1.3 Other Drivers

  • 4.2 Restraints

    • 4.2.1 Toxicity and Stringent Environmental Policies of Titanium Dioxide

    • 4.2.2 Fluctuations in the Price of Titanium Dioxide

  • 4.3 Industry Value Chain Analysis

  • 4.4 Porter's Five Forces Analysis

    • 4.4.1 Threat of New Entrants

    • 4.4.2 Bargaining Power of Buyers

    • 4.4.3 Bargaining Power of Suppliers

    • 4.4.4 Threat of Substitute Products

    • 4.4.5 Degree of Competition

• 5 MARKET SEGMENTATION (Market Size in Volume)

  • 5.1 Grade

    • 5.1.1 Rutile

    • 5.1.2 Anatase

  • 5.2 Application

    • 5.2.1 Paints and Coatings

    • 5.2.2 Plastics

    • 5.2.3 Pulp and Paper

    • 5.2.4 Cosmetics

    • 5.2.5 Other Applications (Pharmaceuticals, Textiles, Food Colorants, etc.)

  • 5.3 Geography

    • 5.3.1 Germany

    • 5.3.2 United Kingdom

    • 5.3.3 Italy

    • 5.3.4 France

    • 5.3.5 Spain

    • 5.3.6 NORDIC Countries

    • 5.3.7 Rest of Europe

• 6 COMPETITIVE LANDSCAPE

  • 6.1 Mergers and Acquisitions, Joint Ventures, Collaborations, and Agreements

  • 6.2 Market Share (%)**/Ranking Analysis

  • 6.3 Strategies Adopted by Leading Players

  • 6.4 Company Profiles

    • 6.4.1 Cinkarna Celje d.d

    • 6.4.2 Evonik Industries AG

    • 6.4.3 Grupa Azoty

    • 6.4.4 ILUKA RESOURCES LIMITED

    • 6.4.5 INEOS

    • 6.4.6 Kronos Worldwide, Inc

    • 6.4.7 LB Group

    • 6.4.8 The Chemours Company

    • 6.4.9 Tronox Holdings plc

    • 6.4.10 Venator Materials PLC

• 7 MARKET OPPORTUNITIES AND FUTURE TRENDS

  • 7.1 Increasing Usage of Titanium Dioxide Ultrafine Particles in Cosmetics and Construction Industries

  • 7.2 Other Opportunities